- •CEX のようなスピードと実行を備えた完全なオンチェーン注文帳。
- •すべての取引でガス料金がゼロなので、取引のコスト効率が高くなります。
- •HIP-3 市場では、テイカー手数料の引き下げにより資産の利用可能性が拡大します。
- •最大 40 倍のレバレッジと高速かつ透明性の高いオンチェーン決済。
- •KYC やサインアップは不要です。どの Web3 ウォレットでも即座に取引できます。
- •パッシブ戦略では、Hyperliquid Vault を通じてコピー取引が利用できます。
暗号通貨という言葉は、すぐに分散化を思い起こさせます。しかし、取引となると、分散化は課題でした。しかし、永続的なDEXは 超流動性は、イノベーションを通じて、DEX 取引の状況を一変させました。この Hyperliquid レビューでは、その機能、手数料、取引オプション、全体的なエクスペリエンスについて説明します。さらに、Hyperliquid が自分にとって適切な Perp DEX であるかどうかを判断するのに役立つ代替案も検討します。
| 統計 | 超流動性 |
|---|---|
| 🚀 設立 | 2024 |
| 🔎創設者 | ジェフ・ヤン |
| 👤 アクティブユーザー | 800 + |
| 🪙 スポット暗号 | 238+ |
| 🪙 先物契約 | 173+ |
| 🔁 スポット料金 (メーカー/テイカー) | 0.04の％/ 0.07％ |
| 🔁 先物手数料（メーカー/テイカー） | 0.015の％/ 0.045％ |
| 📈 最大レバレッジ | 40X |
| 🕵️ KYC検証 | 必須ではありません |
| 📱モバイルアプリ | いいえ |
| ⭐評価 | 4.7/5 |
Hyperliquidの概要
Hyperliquidは、分散型金融（DeFi）アプリケーション向けに根本から最適化された高性能レイヤー1ブロックチェーンです。ユーザーが構築したアプリケーションがネイティブコンポーネントとシームレスに統合され、ユーザーエクスペリエンスを損なうことなく卓越したパフォーマンスを提供する、完全にオンチェーンでオープンな金融システムの構築を目指しています。Hotstuffやその後継アルゴリズムから着想を得たカスタムコンセンサスアルゴリズムHyperBFTを搭載し、1万件以上のトランザクションを処理できるように設計されています。 200,000 秒あたり XNUMX 件の注文 ブロックのレイテンシは 1 秒未満です。
Hyperliquidのエコシステムの中核を成すのは、主力ネイティブアプリケーションである、完全オンチェーンのHyperliquid DEXです。これは、オーダーブックモデルを採用した永続的な分散型取引所です。このモデルにより、Hyperliquidは暗号資産取引でよくある問題であるスリッページ（取引の発注と執行の間で資産価格が変動する）に対処することができます。分散型オーダーブックソリューションを活用することで、Hyperliquidはトレーダーに高い流動性と迅速な執行のメリットを提供しながら、分散型プラットフォームならではのプライバシーとコントロールを維持しています。
追加のサービスには、スポット取引、パーミッションレス流動性、HIP-3市場、ネイティブトークン標準などがあります。HIP-3は取引可能な資産リストを拡大し、テイカー手数料を削減した新しい市場へのアクセスをユーザーに提供します。また、ガス手数料ゼロ、低額の取引手数料、最大40倍のレバレッジ、そして迅速で承認不要の取引もご利用いただけます。これにより、すべての注文、キャンセル、取引、清算がオンチェーンで処理されるため、取引の効率性と透明性が向上します。
800万人以上のユーザーを抱えるHyperliquidは、すでにいくつかの大きなマイルストーンを達成しています。このプラットフォームは、 総取引量3.2兆ドル月間スポット取引高は8.4億ドルを超え、 月間パーペチュアル取引量 250億ドル以上に達しています。このプラットフォームは238種類以上のスポットコインと173種類以上の先物契約に対応し、最大40倍のレバレッジを提供しています。高い流動性、迅速な取引、低いスリッページ（利食い注文と損切り注文で最大10%）、そしてKYC（本人確認）が不要といった利点があり、トレーダーにとって非常に魅力的です。
しかし、スポット取引の選択肢が少ない、チェーンサポートが限られている、他の取引所に比べて取引手数料が比較的高いなど、いくつかの制限があります。 永久DEXHyperliquid は、DeFi 永久 DEX に特化した唯一のレイヤー 1 ブロックチェーンとして際立っており、分散型金融アプリケーションに画期的なソリューションを提供します。
ハイパーリキッドの長所と短所
| 👍 ハイパーリキッドの長所 | 👎 ハイパーリキッドの短所 |
|---|---|
| ✅ 高い流動性 | ❌ サポートされているチェーンは限られています |
| ✅ 滑りが少ない | ❌ スポット取引の選択肢が少ない |
| ✅ 完全に分散化 | ❌ 法定通貨はサポートされていません |
| ✅ KYC要件なし | |
| ✅ 自己管理（DEX） |
Hyperliquid サインアップ
Hyperliquidは、登録や本人確認（KYC）手続きが不要なプラットフォームです。（オプションでメールアドレスもご利用いただけます。）ワンクリックで取引インターフェースに直接アクセスでき、先物市場やスポット市場の取引を始めることができます。MetaMaskなどのWeb3ウォレットを接続するだけで、手続きは驚くほど簡単です。
ステップ1： Hyperliquidは現在、ウェブベースの取引プラットフォームとしてのみ利用可能です。ブラウザを開いて、 超流動性 ウェブサイトをご覧ください。
ステップ2： ウェブサイトにアクセスすると、ウォレットを接続するように求められます。 "接続" 続行するにはボタンを押します。
ステップ3： サポートされているウォレットのリストから、Hyperliquid プラットフォームに接続するウォレットを選択します。
ステップ4： ウォレット拡張機能が確認を求めます。クリックしてください "接続" 続行するにはウォレット拡張機能内で入力してください。
ステップ5： 利用規約のチェックボックスにチェックを入れ、 「受け入れる」 前進する。
ステップ6： ウォレット拡張機能が再び開き、署名リクエストが表示されます。クリックしてください。 "確認"これで、Hyperliquid で取引を始める準備が整いました。
Hyperliquid は KYC 不要のプラットフォームなので、地域や身元の制限を気にすることなくすぐに取引を開始できます。
超流動性取引
Hyperliquid は、サインアップや KYC を必要とせず、スポット取引と先物取引の両方をユーザーに提供します。Web3 ウォレットがあれば、すぐに取引を開始できます。Hyperliquid でスポット取引または先物取引を行う際に期待できることを詳しく見てみましょう。
スポット取引
Hyperliquidのスポット取引インターフェースは分かりやすく実用的で、ユーザーはUSDCとペアになっている238種類以上の暗号資産にアクセスできます。 TradingView プラットフォームに直接統合されているため、トレーダーは幅広い戦略と、フィボナッチ・リトレースメントやスケーリングといった高度なチャートツールを活用して、市場を効果的に分析できます。すべての読み込みが速く、注文フローは明確で、チャート、注文板、取引が1つの画面に表示されるレイアウトにより、スポット取引を効率的かつ簡単に行うことができます。
始めるのは簡単です。MetaMaskなどのWeb3ウォレットを接続するだけです。 OKX 財布、これで取引の準備は完了です。Hyperliquidは、成行注文や指値注文などの基本的な注文タイプに加えて、スケールやTWAPなどの高度なオプションもサポートしており、初心者と経験豊富なトレーダーの両方のニーズに対応しています。ユーザーインターフェイスはスムーズで直感的で、Binanceや Coinbaseただし、Hyperliquid の完全に分散化された透明性の高い設計という利点も加わります。
先物取引
Hyperliquid の先物取引は、スポット取引と同じ機能を多く備えていますが、レバレッジと幅広い取引オプションという利点が追加されています。このプラットフォームでは、173 を超える先物契約にアクセスでき、トレーダーは最大 40 倍のレバレッジでポジションを取ることができます。これは、市場での資本効率を最大化したい方に適しています。
インターフェースはスムーズで応答性が高く、トップクラスの中央取引所に匹敵する取引体験を提供します。TradingView と統合されたこのプラットフォームは、テクニカル分析をサポートする強力なチャート作成ツールを提供します。利用可能な注文タイプは、マーケット、リミット、スケール、TWAP 注文など、スポット取引の注文タイプを反映しており、あらゆるレベルのトレーダーに柔軟性を提供します。
詳細なウォークスルーについては 取引を開始する方法 Hyperliquid の詳細については、完全なチュートリアルをご覧ください。
ハイパーリキッド手数料
預金と引き出し
Hyperliquidは入出金をシンプルにしています。トークンを選択し、ネットワークを選択するだけで手続きが完了します。Unit Protocolのサポートにより、ユーザーはBTC、ETH、SOLなどのネイティブ資産をそれぞれのチェーン間で出金できます。
アービトラム以外のネットワークの場合、Hyperliquidは固有の入金アドレスを提供します。アドレスをコピーして資金を送金し、ウォレットで選択したネットワークがHyperliquidで選択したネットワークと一致していることを確認してください。このプロセスは、クリーンで直接的、そして柔軟性を保ちます。動画をご覧ください。 入金チュートリアル Hyperliquid で取引を開始します。
出金も同様の手順で行われます。USDCをHyperliquid L1チェーンからMetaMaskウォレットに送金できます。出金手数料は1ドルです。詳しくは、完全なチュートリアルをご覧ください。 撤退する方法 Hyperliquid より。
取引手数料
ハイパーリキッドは低価格 手数料 スポット市場と無期限市場の両方でご利用いただけます。プラットフォームは、14日間の加重取引量とステーキングレベルに基づいて段階的な手数料体系を採用しています。スポット手数料はメイカー0.04%、テイカー0.07%から始まり、14日間の加重取引量が7億ドルを超えるダイヤモンドレベルのユーザーの場合、メイカー0.015%、テイカー0.000%まで下がります。
先物手数料も同様のモデルを採用しています。メイカーは0.015%、テイカーは0.045%から始まり、ダイヤモンドレベルに到達するとそれぞれ0.0144%と0.0000%まで下がります。
スポット料金
0.04% メーカー
0.07% テイカー
将来の料金
0.015% メーカー
0.045% テイカー
ハイパーリキッド製品とサービス
分散型 Perp DEX である Hyperliquid の製品とサービスの選択肢はやや限られています。ただし、基本的な機能は提供されています。1 つずつ見ていきましょう。
取引プラットフォーム
Hyperliquid はスポット取引と先物取引の両方を提供しており、さまざまなタイプのトレーダーにとって多目的なプラットフォームとなっています。このプラットフォームでは、L1、L2、AI DeFi などの専用列が用意されており、整理しやすく、コインを簡単に見つけることができます。
オーダーブックのスプレッドは狭く、高い流動性を確保しています。これはスムーズで効率的な取引に不可欠です。レイヤー 1 ブロックチェーンのおかげで、すべての取引はオンチェーンで処理され、他の永久 DEX と比較して、より高速で応答性の高い実行が実現します。
もう一つの際立った特徴は、パープ市場とスポット市場間でのコインの簡単な交換であり、異なるタイプの取引間をシームレスに移行したいユーザーに柔軟性を提供します。
$HYPEトークン
HYPE は Hyperliquid のネイティブ トークンであり、ネットワークのガス トークンと取引用のユーティリティ トークンの両方として機能します。これにより、Hyperliquid エコシステム内で高速、安全、かつ透明なトランザクションが可能になります。
HYPE は、取引を容易にするだけでなく、取引手数料の割引、ステーキングの機会、価格の安定性を維持するために設計されたバーン メカニズムなど、ユーザーにいくつかのプレミアム機能を提供します。トークンは HyperEVM (Hyperliquid の実行環境) 内で機能し、プラットフォーム全体の効率とユーザー エクスペリエンスを向上させます。
$HYPEトークンはHyperliquidプラットフォームで直接簡単に入手できますが、中央集権型取引所から購入したい場合は、 BingX.
ボールト
Hyperliquid の Vault は、中央集権型取引所の従来のコピー取引と同様に機能します。Vault リーダーが取引を管理し、ポジションのオープンとクローズのタイミングを決定します。一方、ユーザーはこれらの Vault に資金を預けてリーダーの戦略を反映させ、利益を分け合うことができます。Vault の所有者は、管理に対する報酬として総利益の 10% を受け取ります。これにより、熟練したトレーダーが Vault を設定して専門知識を共有するインセンティブが生まれます。預金のロックアップ期間は 4 日間です。つまり、資金は最新の預金から 4 日後にのみ引き出すことができ、ポジションの引き出しやクローズ時に多少のスリッページが発生する可能性があります。
さらに、Hyperliquid は、マーケット メイキングと清算用に設計された、利益分配手数料なしでコミュニティが完全に所有する HLP (Hyperliquid Protocol Liquidity) 金庫を提供します。
〜する方法を学ぶ コピー貿易 この完全なビデオチュートリアルを見て、Hyperliquid プラットフォームについて詳しく学んでください。
ステキング
Hyperliquidユーザーは、完全なオンチェーンプロセスを通じて、プラットフォーム上で$HYPEトークンを直接ステーキングできます。現在のAPRは最大2.22%で、長期保有者には受動的な収入機会を提供します。ユーザーからよく寄せられる質問として、このAPRには手数料が差し引かれているかどうかがありますが、答えは「はい」です。記載されているAPRには、バリデーター手数料とステーキングプールの稼働時間の両方が既に考慮されているため、ユーザーは潜在的なリターンをより正確に予測できます。
ステーキングは取引上のメリットももたらします。ステーキングレベルが高いユーザーは手数料の割引を受けられ、ダイヤモンドレベルでは500,000万HYPEをステーキングすると取引手数料が最大40%引き下げられます。そのため、ステーキングは受動的な収入源としてだけでなく、プラットフォーム上で積極的に取引を行う場合、取引コスト全体の削減にも役立ちます。
ハイパーリキッドHIP-3
HIP-3は、ユーザーがアクセスできる市場の種類を拡大するHyperliquidの新しいシステムです。従来の暗号資産ペアに限定されるのではなく、HIP-3では、承認されたオンチェーンのクリエーターが全く新しいパーペチュアル市場を立ち上げることができます。ユーザーにとって、これはより多くの取引オプション、より迅速な上場、そして通常暗号資産取引所には存在しない資産へのエクスポージャーを意味します。
HIP-3カテゴリーには、トークン化された株式、合成資産、ニッチな金融商品など、従来のプラットフォームには存在しない商品に関連した市場があります。HIP-3市場は、通常の取引手数料よりも90%以上低いテイカー手数料でスタートします。通常0.045%程度ではなく、HIP-3市場では取引状況に応じて約0.0045%から0.009%で開始されるため、アクティブ取引のコストが削減され、流動性が高まるにつれてスプレッドが縮小し、取引執行がスムーズになります。
HIP-3市場を利用するのに特別なことは何もありません。Hyperliquidのインターフェースに直接統合されており、他の通貨ペアと同じように取引できます。
ハイパーリキッド統計
Hyperliquidは独自のレイヤー1ブロックチェーン上で完全に稼働しているため、すべての取引データとプロトコルデータは公開されています。Hyperliquid Statsダッシュボードによると、2023年半ば以降、プラットフォームの総取引量は2.14兆ドルを超え、ユニークユーザー数は約800,000万人に達しています。ダッシュボードでは、入出金、清算、資金調達率、純損益など、幅広い指標を可視化できます。
このレベルの透明性により、ユーザーはサードパーティのアグリゲーターやクローズドシステムに頼ることなく、プロトコルの活動をリアルタイムで確認できます。注文フロー、トレーダーのパフォーマンス、市場全体の活動などを評価する際、利用可能なデータは、プラットフォームの日々の運用状況をより明確に把握するのに役立ちます。
ハイパーリキッドエアドロップ
29年2024月310日、Hyperliquidはジェネシスイベントを完了し、90,000億XNUMX万HYPEトークンをXNUMX万人以上のユーザーに配布し、DeFi史上最大のエアドロップのXNUMXつとなりました。
将来的にエアドロップ イベントが行われる可能性があり、残りの HYPE 供給量の 38.8% が将来の放出とコミュニティ報酬に割り当てられます。参加するには、ユーザーはテストネットを MetaMask に追加し、プラットフォームと連携してテストネットとやり取りできます。
ハイパーリキッドセキュリティ
Hyperliquid のレイヤー 1 ブロックチェーンは、ネイティブのマルチシグネチャ サポートにより強力なセキュリティを確保し、複数の秘密鍵で 1 つのアカウントを制御できます。すべての取引はスマート コントラクトを介してオンチェーンで処理されるため、高いセキュリティが確保されます。ただし、Arbitrum ブリッジ スマート コントラクトの潜在的な脆弱性など、ユーザーの資金が失われる可能性があるリスクがあります。Hyperliquid の LXNUMX は、確立されたブロックチェーンよりもテストが少なく、ダウンタイムやコンセンサスの問題が発生するリスクがあります。
市場流動性リスクは、特に初期段階では価格の下落につながる可能性があります。さらに、価格オラクルが侵害されると、誤った清算が引き起こされる可能性があります。これらのリスクを軽減するために、Hyperliquid は未決済建玉の上限を設定し、オラクル価格からかけ離れた注文が出されることを防ぎます。
ハイパーリキッドカスタマーサポート
Hyperliquidは現在オンライン顧客サービスを提供していません 対応ただし、ユーザーはクリックすることでメールで連絡を取ることができます。 「サポート Hyperliquid アプリ ページの右下にあるボタンをクリックします。FAQ セクションはありますが、現時点では質問が 1 つしかなく、あまり包括的ではありません。
ハイパーリキッドの代替
Hyperliquid が最高のパープ DEX と見なされているのに、なぜ代替手段を探すのでしょうか。その答えは特定の機能にあります。代替手段は、より高いレバレッジ、優先ブロックチェーンのサポート、または取引用のコインの幅広い選択肢を提供する場合があります。これらの利点を求めるトレーダーのために、分散型取引に最適な 3 つの代替手段を以下に示します。
1. dYdX: dYdX は、独自のアプリケーション固有のブロックチェーン上に構築され、分散型永久取引用に設計されたオープンソース プラットフォームです。分散型取引所の中で最も多くの暗号通貨を扱っており、多様性を求めるトレーダーにとって最適な選択肢となっています。
2. アスターDEX: アスター は、分散型無期限取引（パーペチュアルトレード）の堅実な代替手段であり、高速な執行、高い流動性、そして拡大し続ける市場リストを特徴としています。このプロジェクトはCZからも承認されており、新しいオンチェーン・パーペチュアルプラットフォームを探しているユーザーにとって信頼性を高めています。
3. APXファイナンス： APX Finance は、BNB Chain や Arbitrum などの主要なブロックチェーン上で運営されている、暗号デリバティブの大手分散型取引所です。その最大の特徴は、最大 1001 倍という比類のないレバレッジであり、極端なリスクとリターンの機会を求めるトレーダーのニーズに応えます。
| 応募者と | 超流動性 | dYdX | アスターDEX | APX ファイナンス |
|---|---|---|---|---|
| 暗号通貨 | 173+ | 232+ | 93+ | 58+ |
| 取引手数料 | 0.015の％/ 0.045％ | 0.020の％/ 0.050％ | 0.010の％/ 0.035％ | 0.020の％/ 0.070％ |
| 取引量 | $ 268.4B+ | 10.99億ドル以上 | 296.2億ドル以上 | 74.32億ドル以上 |
| 最大レバレッジ | 40x | 50x | 1001x | 1001x |
| サポートされるチェーンの数 | 1 | 5 | 4 | 7 |
| 重要な特徴 | ゼロガス料金 | コインの最も多い数 | 最低の取引手数料 | 最高のレバレッジ |
| 会員登録 | 会員登録 | 会員登録 | 会員登録 | 会員登録 |
ボトムライン
このレビューをまとめると、Hyperliquid は、高性能なレイヤー 1 ブロックチェーンにより、より高速で透明性の高い取引体験を提供する、革新的な分散型取引プラットフォームであることが証明されています。完全にオンチェーンの注文書、ガス料金ゼロ、低い取引手数料、最大 50 倍のレバレッジなどの機能により、従来の中央集権型取引所の強力な代替手段となっています。
さらに、Hyperliquid Vaults は、ユーザーに資産を保管し、他の人の取引活動から収益を得る機会を提供し、協力的なエコシステムを構築します。最近ネイティブ トークンがリリースされ、これまでで最大の DeFi エアドロップが成功したことから、Hyperliquid の成長の可能性は否定できません。
全体的に、高度な機能と容易なアクセス性を備えた分散型プラットフォームを探しているトレーダーにとって、これは優れた選択肢です。
よくあるご質問
1. Hyperliquid はどのように機能しますか?
Hyperliquid は、永久契約に最適化された分散型取引所 (DEX) です。カスタム構築された高性能ブロックチェーンを採用し、超低レイテンシと高速トランザクションの確定性を実現し、集中型取引所に匹敵する取引体験を提供します。また、中央注文書モデルを備えており、高い流動性と効率的な取引マッチングを実現します。
2. Hyperliquid はどのようなチェーンを使用していますか?
Hyperliquid は、高頻度取引を効果的に処理するために、速度、スケーラビリティ、低レイテンシを実現するように特別に設計された独自のブロックチェーン インフラストラクチャ上で動作します。
3. Hyperliquid にはトークンがありますか?
はい、Hyperliquidは最近、ネイティブトークン$HYPEのエアドロップイベントを実施しました。もしこの機会を逃してしまった場合でも、HyperliquidプラットフォームまたはBitgetなどの中央集権型取引所を通じて$HYPEを購入できます。
4. Hyperliquid Vault とは何ですか?
Hyperliquid Vault は、ユーザーが流動性プールに資金を預けることで受動的に利回りを得ることができる機能です。これらの資金はプラットフォーム上のトレーダーに流動性を提供するために使用され、その見返りとして、流動性プロバイダーはプラットフォーム上で実行される取引から発生する手数料を獲得します。
5. Hyperliquid は無料で使用できますか?
いいえ、Hyperliquid での取引には、メイカーの場合は 0.04%、テイカーの場合は 0.07% の手数料がかかります。
6. ガス料金ゼロとはどういう意味ですか?
Hyperliquid では、すべての取引がオンチェーンで処理されます。通常、オンチェーン取引では、ユーザーはネットワーク操作のガス料金を支払う必要があります。ただし、Hyperliquid では、ガス料金が取引に使用されるチェーンによって異なる他の永久 DEX とは異なり、ユーザーのガス料金が不要になります。これにより、トレーダーにとって取引のコスト効率が向上します。
